一石激起千层浪。

阿里巴巴集团主席蔡崇信与首席执行官吴泳铭联合发布的致股东信，在电商圈投下了一枚深水炸弹。信中明确指出，即时零售已成为淘宝和天猫平台升级的“核心战略支柱”，这个曾经被视为“外卖延伸”或“应急之选”的商业模式，如今已被互联网巨头摆在了兵家必争的C位。

“核心战略支柱”

天下熙熙皆为利来，天下攘攘皆为利往。分析认为，阿里此次布局，是对市场环境剧变的一次必然结果。

在心中，阿里提到：中国拥有超过11亿互联网用户，也拥有全球最大的线上零售市场，即时零售在利用AI驱动获取新用户、增强用户粘性、满足多元消费需求、提升交易量和商业化水平的战略意义。即时零售是阿里遵循“客户第一”原则的必行路径：因为消费者行为已经发生深刻变化，对30分钟快速配送的期望已经成为常态。阿里必须走在用户需求的前面，在快速变化的市场中保持敏捷，方能赢得竞争。

阿里巴巴财报显示，阿里全年收入10236.7亿元，同比增长3%。其中，即时零售业务收入为785.2亿元，同比增长47%，在阿里各大业务板块中增速最快。第四财季，阿里即时零售业务收入199.88亿元，同比增长57%。

在前段时间的财报电话会上，阿里巴巴管理层表示，首先维持2028财年即时零售整体交易规模过万亿的目标。同时预计2029财年即时零售业务板块将实现整体盈利。有媒体报道，阿里核心管理层在2026年初的内部会议上明确表态，淘宝闪购为集团具有里程碑意义的战役，未来三年内不以盈利为考核压力，2026年整体投入力度将超过2025年，全力聚焦即时零售发展。

兵家必争之地

事实上，这并非阿里一家的狂欢，而是一场席卷全行业的风暴，从美团闪购的独立品牌发布，到京东“秒送”、抖音小时达。即时零售赛道已经从“暗战”走向“明牌”，在这背后，是消费习惯的不可逆迁移，以及万亿零售市场的底层逻辑发生变化。

商务部研究院发布的《即时零售行业发展报告（2025）》指出，我国即时零售行业正处于迈向万亿级规模的关键节点，预计到2030年，将达到2万亿元，“十五五”期间年均增速将达12.6%。

报告认为，随着即时零售对本地零售供给体系的持续渗透，居民对即时零售的认可度不断提升，已经从满足应急需求演变为日常生活方式，用户规模扩大，消费场景增多，供给品质提升，进一步释放消费潜力。

年轻群体是即时零售的主要客群。据第三方机构调研，2024年，我国即时零售31岁至45岁消费群体占比达55%，比2023年增加5个百分点。从平台数据来看，青年消费者占主导，美团闪购数据显示，截至2025年3月，平台上90后占比超过三分之二。

市场方面，即时零售平台加快拓展县域市场，成为即时零售增长的重点领域。如美团闪购已覆盖了全国2800个县市，截至2025年9月在下沉市场闪电仓布局超过一万家，下沉市场用户数、订单量及交易额增长率均超过高线城市。

从行业来看，一场“多极化”的混战已然拉开序幕。相关消息显示，高盛在一份报告中指出，美团在即时零售的市场份额正从历史峰值的75%-80%回落，预计将逐渐稳定在50%-55%的区间，市场正从“一超多强”加速向“两强竞争”乃至“群雄割据”演变。

家电市场新变量