金融工程高智威|基金量化观察
ETF市场回顾
从一级市场资金流动情况来看，上周（2023.11.20-2023.11.24）已上市ETF资金净流入合计26.18亿元，股票型ETF资金流入31.08亿元，债券型ETF资金净流出0.66亿元，跨境ETF资金净流出6.95亿元，商品ETF资金净流入2.72亿元。
股票型ETF中，宽基ETF上周资金净流入2.76亿元，上证50ETF上周资金流入24.43亿元，而沪深300、中证500等宽基ETF资金净流出18.51、10.47亿元。
SmartBetaETF上周资金净流入额较高，其中景顺长城中证红利低波动100ETF资金净流入22.62亿元。
主题行业ETF上周资金净流入11.19亿元，其中科技、金融地产、高端制造、消费等板块资金净流入，净流入额分别为9.09、7.82、3.97、0.07亿元，而周期、医药生物等板块呈净赎回状态，净流出额分别为4.75亿元、0.99亿元。
上周非货币ETF成交金额合计3845.44亿元，交易活跃程度较前一周下降。其中股票型ETF周成交额达2054.06亿元。行业主题ETF中，科技ETF周成交额排名第一。而宽基ETF中，杠杆资金相对更青睐科创50ETF，融资净买入额为2.82亿元。主题/行业ETF中，杠杆资金在科技ETF中融资净买入0.99亿元。
主动权益、增强指数及股票多空型基金表现跟踪
上周北交所主题基金业绩优异，部分基金周度收益率超过10%，表现前五名的基金包括：景顺长城北交所精选两年定开A(016307.OF)、中信建投北交所精选两年定开A(016303.OF)、泰康北交所精选两年定开A(016325.OF)、万家北交所慧选两年定开A(014277.OF)、易方达北交所精选两年定开A(014275.OF)，它们的收益率分别为15.69%、14.32%、13.12%、10.73%、10.69%。
沪深300增强指数型基金中，大成沪深300增强A上周业绩优异，相对基准的超额收益率为0.79%；中证500增强指数型基金中，安信中证500指数增强A上周表现最好，相对业绩基准的超额收益率为1.17%；中证1000增强指数型基金中，农银中证1000指数增强A表现最好，上周取得1.35%的超额收益率。国证2000增强指数型基金中，汇添富国证2000指数增强A取得了1.25%的超额收益率，超额收益率最高。
风险提示
以上结果通过历史数据统计、建模和测算完成，在政策、市场环境发生变化时模型存在失效的风险；基金历史业绩不代表未来；ETF二级市场价格波动风险。
