最近上证指数走的扭扭捏捏的，既不大跌，也不涨，死气沉沉的样子，看着就来气。特别是早上你再看一看美股，又逼近历史新高，感觉更来气了！

美股当前正在上演“三国演义”，三家顶级科技公司争夺市值第一“铁王座”，推动着美股不断上涨，这三家公司便是苹果、微软、英伟达。这三家公司的市值都超过了3.2万亿美元，“铁王座”上，你方唱罢我登场，三家争的是好不热闹。而纵观三家市值暴涨的原因，却是因为同一件事：AI的崛起。

苹果的崛起是因为投资人期待AI手机、AI平板，微软的崛起是旗下openai是本轮AI热潮的领军企业，而英伟达更不用说，我记得2023年年初，AI刚崛起的时候，我就磨破嘴皮子喊AI的核心就是“算力”+“GPU”=“英伟达”。从AI未来发展看，可以认为微软=AI软件，苹果=AI终端，英伟达=AI算力，三家巨头拼凑起一张宏伟的AI未来发展蓝图，相比之下，企鹅，淘淘和字节需要努力了，国家之间的竞争不是热战，而是体现为大企业之争，看不明白这点，就看不懂互联网是一个赢家通吃的时代，你就看不懂为何我反复强调，网民呼吁灭了平台公司等于自断未来。

不仅美国科技巨头如此火爆，相关AI企业也水涨船高，比如算力是AI瓶颈，而CoWos封装产能和HBM存储产能是GPU产能的瓶颈，掌握CoWos的台积电，掌握HBM的是SK海力士、三星和美光也跟着本轮AI浪潮水涨船高，其中台积电我在2022年底，巴菲特卖出导致台积电股价下跌了接近50%的时候评论说，股价一定还会历史新高，结果是两年时间股价已经翻了三倍，且未来还有向上动力。

可以断言，AI将是未来二十年，全球最大的财富机遇，如同2000年的电子商务的时机一样。回看过去，全球过去20年最大财富机遇不是房地产，而是互联网，哪怕你不是BAT的原始股东，只是在06-08年在淘宝上开家店，那么现在大概率也以腰缠万贯，大时代的每一粒尘埃，砸在每个投资者头上都是一座金山。如今互联网红利走到尽头，而互联网巨头纷纷开始在AI上砸钱。别看巨头怎么说，要看巨头这么做，他们的做法已经是AI大趋势最好的证明。

可惜可叹的是，AI领域核心三巨头是美股当红小生，A股投资者鞭长莫及。所以，在A股投资AI，势必只能退而求其次，当然，面对如此庞大的财富机遇，退而求其次并不会太“次”，也许百倍机遇打折成十倍机遇，但无论如何，对于“小富即安”的普通人，A股的AI股依然是不错的选择。总结相关投资脉络，以下思路仅供参考：

其一、大模型企业。当前国内百模大战，AI大模型很多，最后必然优胜劣汰，BAT来势汹汹，但A股也有科大讯飞的讯飞星火、昆仑万维的天工AI，当然大模型不止这两家，但仅从A股看，这两家AI产品可见度相对较高。

其二、算力连接。由于GPU是并行运算，所以连接速度关系到算力性能发挥，连接主要围绕CPO光模块和DAC高速铜缆，参考标如中际旭创、新易盛、天孚通信等。

其三、NV供应链。即为英伟达做配套的企业，参考标的如工业富联、麦格米特、浪潮信息、紫光股份等。工业富联和浪潮信息是做服务器，而麦格米特是提供服务器电源，有家淳中科技比较有趣，据说和英伟达老黄女儿有一点有趣的传闻，我只当娱乐八卦。

其四、AI嵌入，软件企业。AI本体很重要，但AI应用更重要，将AI功能嵌入到软件、终端里，缔造AI驾驶舱、AIPC、AI手机，需要专门一批人，参考标的如：中科创达、金山办公、用友网络、泛微网络、恒生电子、宇信科技、中控技术、卫宁健康等。其中中科创达本身是软件外包，未来AI嵌入手机和驾舱的项目势必有他。而金山办公和AI融合个人实测体验尚可，投资人在投资前可以尝试用一用。

其五、GPU芯片和存储芯片。中芯国际、龙芯中科、海光信息、佰维存储、兆易创新、寒武纪等。发展AI是国策，可发展AI绕不开芯片，华为昇腾有替代潜能，可华为没上市，所以只能在A股已有标的中做选择题。

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